Das Fintech-Ökosystem, bestehend aus Finanztechnologieunternehmen, entwickelt sich in Lateinamerika und der Karibik weiterhin sprunghaft weiter, was heute einer größeren Zahl von Menschen den Zugang zu Finanzprodukten, einschließlich Krediten, ermöglicht. Allein in den letzten zwei Jahren wurden fast 670 neue Startups gegründet, was einer Zahl von 3.069 Initiativen in 26 Ländern der Region entspricht. ein Wachstum von fast 28 Prozent, wie aus dem jüngsten Bericht über diese Branche hervorgeht, der von der Interamerikanischen Entwicklungsbank (IDB) und Finnovista erstellt wurde.
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Fintechs spielen eine führende Rolle auf dem Kreditmarkt, nicht nur für Menschen ohne Bankverbindung, sondern auch für Kleinstunternehmer. Diego Herrera, leitender Finanzmarktspezialist bei der IDB, warnt davor, dass es aufgrund der mangelnden Regulierung schwierig sei, zu wissen, wie viel Kredit diese neuen Akteure vergeben. Jedoch, Studien, die gemeinsam mit der Universität Cambridge (2021) durchgeführt wurden, deuten darauf hin, dass wir in der Region von etwa 5,8 Milliarden Dollar sprechen könnten, die für die Finanzierung insbesondere von Geschäftsaktivitäten bestimmt sind, warnen jedoch davor, dass die mangelnde Regulierung es schwierig macht, zu wissen, wie hoch die Kreditwürdigkeit dafür ist neue Akteure auf regionaler Ebene.
„Dies war ein Sektor, der während der Pandemie sehr gut reagiert hat, insbesondere auf KKMU, von denen viele ihre Kreditkartenkontingente zur Finanzierung ihrer Aktivitäten nutzten, dies dann aber über ein Fintech taten, das es ihnen ermöglichte“, sagten 90 Prozent der befragten Unternehmen „Wir halten die Mitarbeiterzahl aufrecht, 85 Prozent erhöhen ihre Lagerbestände und ein weiterer ähnlicher Prozentsatz steigert ihre Umsätze und Abrechnungen“, sagt der Experte.
Herrera verweist auf eine andere Studie, die mit derselben Universität durchgeführt wurde und 540 KKMU aus Argentinien, Brasilien, Chile, Kolumbien, Peru und Mexiko mit einem durchschnittlichen Kredit von 3.917 US-Dollar im Jahr 2021 befragte. 61 Prozent der Unternehmen nutzten die von Alternative Finance erhaltenen Ressourcen (AF)-Plattformen für Betriebskapital, 8,2 Prozent für den Kauf von Vermögenswerten, ein ähnlicher Prozentsatz für die Refinanzierung und 7,8 Prozent für den Ausbau ihrer Geschäfte.
Doch neben diesen legalen Finanzierungsalternativen tauchen immer mehr Unternehmen auf, die „ähnliche Modelle und Technologien“ verwenden, überhöhte Gebühren für die von ihnen geliehenen Ressourcen erheben und Schuldner einschüchtern und bedrohen, die aufgrund der hohen Kosten ihre Zahlungen verzögern, wenn sie es tun keine einfachen Fassaden für kriminelle Banden, die es darauf abgesehen haben, Unvorsichtige zu betrügen.
„Wir arbeiten und berücksichtigen für unsere Studien nur Plattformen, die Verbänden angehören und mit Sicherheit nicht in illegale Aktivitäten verwickelt sind“, warnt Herrera, der dies kommentiert Die Lösung dieses „digitalen Tropfens für Tropfen“-Problems liegt größtenteils auf der regulatorischen Seite.
„Es ist notwendig, den Sektor zu regulieren, wie es Brasilien, Mexiko und Kolumbien getan haben, und in jüngerer Zeit auch Peru und Ecuador, damit er gesäubert werden kann und es keine Unternehmen gibt, die illegale Aktivitäten durchführen wollen, und hier sind zwei Dinge gefragt.“ Wichtige Themen sind sehr wichtig, die Entwicklung institutioneller Kapazitäten bei Regulierungs- und Aufsichtsbehörden und die Fähigkeit, Unternehmen zu regulieren, was es irgendwie ermöglicht, die Aktivität klar zu definieren und keine Zweifel an dem zu haben, was angeboten wird“, kommentiert der IDB-Experte.
Kolumbien schreitet in diese Richtung voran. In den letzten drei Jahren hat der Fintech-Sektor sowohl mit der Financial Regulation Unit (URF), der Financial Superintendency als auch mit der Bank of the Republic Ansätze unternommen, um eine Regulierung in diese Richtung zu definieren, und ein Teil dieser Fortschritte erfolgte über die offene Seite Finanzen (Open Banking), was von entscheidender Bedeutung ist, da es die Generierung von Daten ermöglicht, die dabei helfen, die Aktivitäten der Unternehmen zu definieren, was die Vorschriften zum Crowdfunding ergänzt (Dekret 1357 von 2018).
Kolumbien gehört zu den Spitzenreitern
Kolumbien ist ein wichtiger Akteur in dieser aufstrebenden Branche. Nach Brasilien und Mexiko ist es das Drittland mit den größten Unternehmungen und eines der Länder, das die meisten Investitionen zur Begleitung dieser Initiativen anzieht.
Im Jahr 2023 erhielten Finanztechnologieunternehmen (Fintech) in Kolumbien 45 % der 267 Millionen US-Dollar, die in kolumbianische Startups investiert wurden. Auf diesen Sektor entfielen 46,3 Prozent der Risikokapitalinvestitionen (VC) in Lateinamerika, mit fast 1.834 Millionen Dollar durch 196 Transaktionen, wie Branchendaten zeigen. Derzeit gibt es im Land etwa 410 dieser Unternehmen.
Fermín Bueno, Gründungspartner von Finnovista, einem führenden Innovations- und Risikokapitalunternehmen, das sich der Entwicklung des Fintech-Ökosystems verschrieben hat, weist darauf hin, dass die Überschreitung von 3.000 Startups in Lateinamerika ein exponentielles Wachstum (340 Prozent) in sechs Jahren darstellt, das jedoch bereits beginnt Lassen Sie uns sehen, dass die Wachstumsraten in diesen führenden Ländern begrenzt sind. Dasselbe passiert nicht in anderen Ländern, die in diese Branche vordringen und immer noch mit Raten von mehr als 40 Prozent wachsen.
Der Bericht zeigt, dass das Segment Zahlungen und Überweisungen nicht nur führend, sondern auch eines der am schnellsten wachsenden ist. Tatsächlich wurde im analysierten Zeitraum (2017-23) beobachtet, dass die Segmente Zahlungen und Überweisungen (632 Unternehmen in der Region); Kredite (591) und Business Finance Management (413) blieben die unangefochtenen Spitzenreiter, belegten die ersten drei Plätze und verzeichneten ein durchschnittliches jährliches Wachstum von 24, 31 bzw. 28 Prozent.
Anderson Caputo, Leiter der Finanzmarktabteilung der IDB, erwähnt, dass diese Zahlen die Bedeutung dieser Branche für die Volkswirtschaften und das tägliche Leben der Menschen zeigen, da sie immer mehr von ihnen mit ihren Produkten und Dienstleistungen versorgt Dienstleistungen.
„Es ist klar, dass Fintech-Unternehmen enger mit Verbrauchern zusammenarbeiten. 53 Prozent dieser Unternehmen zielen auf Menschen ab, die kein Bankkonto haben.“ und das gibt der Tatsache, dass wir durch die Unterstützung dieses Segments schneller vorankommen können, was die finanzielle Inklusion in der Region angeht, viel mehr Gewicht“, sagt der Experte.
Der andere relevante Punkt, fügt er hinzu, betreffe die Frage der Regulierung, aber eher als Warnung, denn wenn es diesen positiven Zusammenhang zwischen dem Staat und der Entwicklung der Branche gebe, sei das sehr positiv. Allerdings haben nur neun Länder regulierte Massenzahlungssysteme, nur sieben haben reguliertes Open Finance und dies sind zentrale Themen in dieser neuen Kategorie.
Die Herausforderungen
Für Experten ist klar, dass diese Branche vor mehreren Herausforderungen steht, wie zum Beispiel der Aufrechterhaltung der Entwicklung in Schlüsselsegmenten, der Erholung von in den letzten Jahren reduzierten Investitionen und der Konsolidierung von Vorschriften und anderen Faktoren.
Für Anderson Caputo sind die Relevanz von Massenzahlungen, Regulierung, Schulung und Einführung von Technologien Herausforderungen, die zusammenkommen müssen. Im September 2024 werden wir eine Absichtserklärung unterzeichnen, um unsere Kräfte in der Region zu bündeln und an drei Fronten zu arbeiten: angemessene öffentliche Richtlinien für die Entwicklung dieser Systeme, bessere Ausbildung, auch für diejenigen, die in Zentralbanken arbeiten, und Technologie, wo wir eine haben Projekt, an dem mehrere Länder und ihre Zentralbanken zur Förderung dieser Branche teilnehmen möchten.
Herrera seinerseits ist der Ansicht, dass die regulatorische Herausforderung weiterhin Priorität hat und dass sie alle Segmente dieser Branche umfassen muss, etwas, bei dem die IDB eine Vorreiterrolle gespielt hat und in dem sich Kolumbien hervorgetan hat. Wir unterstützen die Banco de la República bei der Entwicklung ihres interoperablen Zahlungssystems, wir helfen der Superfinanciera bei der Erstellung ihrer Open-Finance-Roadmap, aber solche Maßnahmen werden nicht in der gesamten Region ergriffen, sagt er.
„Die regulatorische Herausforderung ist immens. Es besteht ein positiver Zusammenhang zwischen Regulierung und der Entwicklung des Ökosystems, und diese Regulierungen sind erforderlich, um viele Herausforderungen des Ökosystems zu bewältigen.“ der Experte präzisierte.
Für Fermín Bueno muss uns klar sein, dass es mikro- und makroökonomische Herausforderungen gibt, denn wenn man sich Fintech-Unternehmen anschaut, haben sie ihre Bedürfnisse, wie etwa Zugang zu Finanzierung, die Fähigkeit zur Skalierung und zur Innovation. Während die Herausforderungen der Länder in den meisten Fällen regulatorischer Natur sind, wie zum Beispiel Open Finance, das seit mehr als vier Jahren wartet und nichts angekommen ist.
„Dies verzögert die Entwicklung des Landes im Hinblick darauf, was diese Branche, die Unternehmer und die Investoren, die auf diese Unternehmungen gesetzt haben, erreichen können“, sagt der Finnovista-Sprecher.
Laut der Meldung, in Bezug auf Risikokapitalinvestitionen in der Region, obwohl diese zwischen 2021 und 2022 um die Hälfte reduziert wurden und 7,8 Milliarden Dollar erreichten, mit einer leichten Erholung im Jahr 2023, Der Fintech-Sektor ist mit 43 Prozent weiterhin der Sektor mit der größten Beteiligung.
